은행 관련주 대장주 TOP 4 (금융주, 은행주 배당 순위/수익률 정리)

은행 관련주 정리 글입니다. 은행 테마는 배당 수익률이 높기 때문에 분기별로 관심을 많이 받는 종목인데요. (보험, 증권 관련주 역시 마찬가지 상황) 오늘은 가장 많이 알려진 은행 대장주 종목에 정리해 보도록 하겠습니다.

글의 순서

+ 이 글은 2024년 8월 11일 UPDATE되었습니다.

+ 이 글에서는 각 종목들이 왜 해당 테마주인지를 설명하고 이슈와 관련해 주가가 어떻게 변동 중인지를 설명합니다.

+ 주가는 항상 변동하니 참고만 해 주시길 바라며 대장주 역시 상황에 따라 수시로 변동하니 이 점 역시 유념해 주시길 바랍니다.

은행 관련주 = 높은 배당 수익률 기대

은행 관련주는 SK텔레콤 등의 통신 관련주와 함께 전통적으로 높은 배당 수익률을 기대할 수 있는 섹터로 분류됩니다.

특히 은행 관련주 중에서도 KB금융 등 4대 은행주의 경우 분기별로 배당을 실시하고 있어 더욱 관심 있게 볼 필요가 있습니다.

분기별 기관 매수 주목 필요

위 이미지는 작년 8월 말부터 9월 초까지의 기관 은행 테마주 매수 흐름이며 보시다시피 기관이 거의 매일 쓸어 담고 있는 것을 알 수 있습니다.

외국인 역시 전체적으로 사고 있는 추세이며 이는 위에서 설명한 바와 같이 연말(분기 말) 배당 수익률을 노린 투자로 분석됩니다.

변수는 기준금리, 그리고 정책

은행주 주가에는 기준금리가 큰 영향을 끼칩니다.

기준금리가 올라가면 안정적인 투자 수단으로 평가받는 채권으로 수요가 이동하며 이는 배당 수익률을 노린 은행주 투자 수요 감소로 이어지기 때문입니다.

실제로 미국을 중심으로 기준 금리 상승 움직임이 컸던 작년 국내 금융주, 특히 은행주 주가는 정말 좋지 않았습니다.

그래서 은행 대장주 투자 시에는 기준금리, 특히 미국 연준의 파월 할아버지의 입을 항상 지켜봐야 합니다.

또한 은행주 종목은 정책의 영향을 많이 받습니다.

2024년 8월 기준 가장 주목할 정책은 정부의 세법 개정안에 포함된 개인종합자산관리계좌(ISA) 세제지원 확대 등이 있습니다.

정부는 세법 개정안에 ISA 납입 한도를 기존 2천만 원에서 4천만 원으로 2배 확대하며 비과세 한도 역시 기존의 200만 원에서 500만 원으로 확대한다는 내용을 포함했는데요.

이에 힘입어 2024년 상반기 ISA 가입자 수는 50만 명이나 증가했으며 이런 흐름은 오늘 소개드릴 은행 테마주 종목에도 긍정적 영향을 줄 것으로 보입니다. (출처 : 2024년 8월 1일 연합뉴스 보도자료)

4대 은행주 배당 순위

은행주를 포함한 금융주 투자 포인트는 높은 배당 수익률입니다. 아래 표는 2024년 8월 9일 종가를 기준으로 작성한 4대 은행주 배당 순위인데요.

구분	2023년 총 배당금(원)	시가 배당률(%)
우리금융지주	1,000	7.69
하나금융지주	3,400	7.83
신한지주	2,100	5.23
KB금융	3,060	5.66

현재 기준으로는 하나금융지주가 은행주 시가 배당률 중 가장 높은 7.83%를 기록하고 있으며 그다음으로 우리금융지주가 7.69%로 2위를 기록 중입니다.

은행 관련주 TOP 4

이 글에서는 배당금 위주로 은행주를 정리하고 있어 4대 시중은행 종목을 중심으로 은행 관련주 정리를 풀어나가니 참고해 주시기 바랍니다.

하나금융지주 (은행 대장주)

코스피 상장사인 하나금융지주(086790)는 지주사인 하나금융지주를 중심으로 해서 하나은행과 하나카드, 하나증권 등 14개 자회사를 아우르는 지주회사입니다. (전형적인 금융 관련주, 은행 대장주 종목으로 분류되는 기업입니다.)

DS투자증권 리포트에 따르면 2024년 2분기 하나금융지주 순이익은 전년 대비 12.7% 상승한 1.04조 원으로 어닝 서프라이즈를 기록했으며 하반기 부동산 PF 충당금 전입 예상 등으로 목표가를 76,000원으로 잡았습니다.

8월 9일 하나금융지주 주가는 전일 대비 1.17% 상승한 60,300원으로 장을 마쳤으며 당일 최고가는 61,000원을 기록했습니다.

우리금융지주 (은행 대장주)

코스피 상장사인 우리금융지주(316140)는 우리은행을 위시해 우리카드, 우리금융캐피탈 등 15개 자회사를 거느린 지주회사이며 특히 작년 3월 우리벤처파트너스(구 다올인베스트먼트)를 15번째 자회사로 편입한 바 있습니다.

우리금융지주 주가는 14,000원대에서 횡보하다가 7월 말 급등해 3개월 최고가(16,960원)을 기록했는데요. 주가 상승 원인은 최근 발표한 주주환원 대책 등으로 분석됩니다.

이후 우리금융지주 주가는 조정에 들어갔다가 다시 반등 중입니다. (2024년 8월 9일 전일 대비 1.52% 상승한 14,670원으로 장을 마침)

KB금융 (은행 관련주)

코스피 상장사인 KB금융(105560)은 원래부터 신한지주와 더불어 분기 배당을 실시하는 종목으로 전통적인 배당주 중 하나입니다.

2024년 2분기 KB금융 실적 발표를 보면 당기순이익과 영업이익 모두 전년 동기 대비 12% 이상 성장했으며 특히 이 중 비은행 계열사(보험, 카드 등) 이익 기여도가 40% 수준으로 커져 나름 균형 잡힌 성장을 하고 있는 것으로 보입니다.

2024년 8월 KB금융 주가를 보면 7월 29일 3개월 최고가(92,400원) 기록 후 조정에 들어가 있는 상황입니다.

신한지주 (은행 테마주)

코스피 상장사인 신한지주(055550) 주가 역시 위의 종목들과 유사한 흐름을 보이고 있습니다만 좀 더 안정적인 성장세를 보이고 있는 점이 다릅니다.

신한지주 주가 흐름을 보면 6월 5일 최저가(44,350원) 기록 후 7월 말까지 지속적으로 상승하다가 8월 초 조정에 들어간 상황입니다.

당사 역시 분기별 배당을 실시하고 있으니 투자 시 참고해 주시기 바랍니다.

총평 및 개인적인 생각

은행주 종목 투자 시 가장 주목해야 할 키워드는 ‘저평가’, 그리고 ‘밸류업’ 등입니다.

실제로 대부분의 은행주 종목들이 주주환원 계획을 밝힌 바 있으며 이와 관련, 순차적으로 자기주식 소각 등을 통해 기업가치를 제고하겠다는 입장입니다.

각 은행주 밸류업 계획은 여기(2024년 8월 9일 뉴시스 보도자료)에서 자세히 정리되어 있으니 참고해 주시기 바랍니다.

최근 은행주 가치가 위의 노력 등에 힘입어 소폭 상승했다는 의견도 있지만 아직도 대부분의 은행 대장주 밸류에이션을 보면 극도로 저평가된 구간임을 알 수 있으며 이는 각 종목 PBR(주가순자산비율)에서 명확히 드러납니다.

구분	KB금융	신한지주	하나금융지주	우리금융지주
PBR(배)	0.54	0.51	0.43	0.34

다만 배당만 보고 단기적으로 들어갈 것인지 아니면 가치를 보고 장기투자를 할 것인지에 대해서는 판단하기가 애매한데요.

정책의 영향을 워낙 많이 받는 섹터인 데다가 가계부채 증가 등과 관련해서 부동산 금융 관련 규제 가능성 역시 존재하기 때문입니다.

다만 연말 배당을 노린 은행 대장주 투자 수요가 존재하는 것 또한 분명한 사실이니 이런 점을 감안해서 투자 전략을 세우시길 추천드립니다.